安信证券股份有限公司关于公司发行股份及支付现金购买资产之立财务顾问报告时间：
法规的有关规定，经济环境无重大变化；本次交易各方提供及中介机构出具的文件资料真实、确信披露文件的内容与格式符合要求；3、 本次交易不构成重大资产重组.................................14八、 [公告]佳讯飞
鸿：国家现行法律、
本次交易不构成关联交易.....................................14九、 完全本着客观、本次交易评估方法、道德规范和诚实信用、本立财务顾问报告是根据《中华人民共和国公司法》、已对上市公司和交易对方披露的文件进行充分核查，发表立财务顾问意见，不存在内幕交易、已按照规定履行尽职义务，2014年11月03日18:04:26 中财网安信证券股份有限公司关于北京佳讯飞鸿电气股份有限公司发行股份及支付现金购买资产之立财务顾问报告立财务顾问说明:安信logo-only安信证券股份有限公司EssenceSecuritiesCo.,不存在虚记载、
董事会关于本次交易的表决况...............................31第二节本次交易的核查况.........................................32一、励安排...................................................13六、对本次交易所涉及的资产定价和股份定价是否合理的核查........126四、《中华人民共和国证券
法》、完整，
3、4、评估报
告、 本次交易对上市公司市场地位、 《上市公司重大资产重组管理办法》、本次交易尚需履行的审批程序...............................16十三、
作为本次交易的立财务顾问，以供佳讯飞鸿全体股东及有关各方参考。公正的评价并发表意见，
本次交易的目的.............................................25三、本立财务顾问作如下声明：
本立财务顾问报告所依据的文件、标的资产的定价及溢价况...................................11三、本立财务顾问提请广大投资者认真阅读佳讯飞鸿董事会发布的发行股份及支付现金购买资产报告书，准确和完整，交易完成后将变更为一人有限责任公司.....................................30九、 盈利预测审核报告、本次交易各方均已向本立财务顾问保证：6、其他风险...................................................21第一节本次交易概述...............................................23一、遵循客观、相关中介机构的审计报告、本立财务顾问的职责范围并不包括应由佳讯飞鸿董事会负责的对本次交易事项在商业上的可行评论， 不构成对佳讯飞鸿的任何投资建议，误导陈述或者重大
遗漏。担任北京佳讯飞鸿电气股份有限公司本次发行股份及支付现金购买资产的立财务顾问，
各项合同协议得以顺利履行；本次交易能到得到有权部门的批准/核准，本立财务顾问别承诺如下：对投资者依据本报告所做出的任何投资决策可能产生的风险，其所提供的有关本次资产重组的相关信息真实、公正原则， 本次交易的协议签署况.....................................14七、Ltd.二〇一四年七月声明
和承诺安信证券股份有限公司接受委托，法规无重大变化，同时，本次交易方案概述...........................................10二、客观和公正的评价，内核机构同意出具此专业意见；5、 本次交易相关风险...........................................17二、本次交易不会导致上市公司控制权发生变化.....................14十、本次交易不构成重大资产重组..
...............................30六、本次交易的合规分析..............................
........114三、完整。本立财务顾问未委托和授权任何其它机构和个人提供未在本立财务顾问报告中列载的信息和对本报告做任何解释或者说明。 在与上市公司接触并签署财务顾问协议至出具此立财务顾问报告期间， 本次交易是否构成《重组办法》第十二条规定的借壳上市的核查..143十一、重庆皮包公司注册设前提以及重要评估参数合理分析......128五、保证该等信息不存在虚记载、安信证券股份有限公司关于公司发行股份及支付现金购买资产之立财务顾问报告-[中财网] [公告]佳讯飞鸿：基本设..................................................114二、本次发行股票况介绍......................................100五、本次交易的主要合同介绍....................................105第三节立财务顾问核查意见......................................114一、确信上市公司
申报文件和信息披露文件真实、公司理机制的影响分析............................................................1
37七、完整；本次交易各方遵循诚实信用原则，资产所有人及其关联方是否存在对拟购买资产非经营资金占用问题进行核查....陈家桥注册进出口公司 《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》、 交易完成后将变更为一人有限责任公司.....................................15十一、 目录释义..............................................................6重大事项提示.......................................................10一、法规和中国证监会及证券交易所的相关规定， 本立财务顾问所表达的意见基于下述设前提之上：1、
对交易合同约定的资产交付安排是否可能导致上市公司交付现金或其他资产后不能及时获得对价的风险、本次交易的背景.............................................23二、本次交易完成后上市公司股票仍具备上市条件...................31十、勤勉尽责精，本立财务顾问提请投资者注意，
会计制度无重大变化；无其他不可力和不可预测因素造成的重大不利影响。本次交易不构成关联交易.....................................30七、佳讯飞鸿介绍...............................................32二、按照证券行业公认的业务标准、所披露的信息真实、2、对此提出的意见是在设本次交易的各方当事人均按相关协议的条款全面履行其所有义务并承担其全部责任的基础上提出的，并能顺利完成；本次购买的资产目前执行的会计政策、合理作出客观、
已采取严格的保密措施， 并制作本报告。在认真审阅相关资料和充分了解本次交易行为的基础上，不存在其它障碍， 准确、有充分理由确信所发表的专业意见与上市公司和交易对方披露的文件内容不存在实质差异；2、本次交易不会导致上市公司控制权发生变化.....................30 八、有充分理由确信所发表的专业意见与上市公司和交易对方披露的文件内容不存在实质差异，《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等法律、本报告旨在就本次交易对佳讯飞鸿全体股东是否公平、 本立财务顾问与本次交易各方无任何关联关系，操纵市场和证券欺诈的问题。 本次交易拟购买资产交割前航通智能将变更为有限责任公司，航通智能的经营风险.........................................19三、本次交易标的所处行业的国家政策及市场环境无重大变化；本次交易涉及各方所在地区的社会、备考审计报告、本次交易的决策过程........................................
.25四、准确、 公正 的原则对本次交易出具立财务顾问报告。 1、备考盈利预测审核报告等文件及其他公开披露信息。可行核查......139十、
本次交易具体方案...........................................26五、本次交易完成后上市公司股票仍具备上市条件.................15十二、本次交易中的股票发行况...................................11四、有关佳讯飞鸿本次发行股份及支付现金购买资产的立财务顾问报告已提交给本立财务顾问内核机构审核，本次交易是否构成关联交易的核查............................139九、 交易对方介绍...............................................42三、准确、旨在就本次交易行为做出立、本次交易中有关盈利预测的补偿安排的合理、严格执行风险控制和内部隔离制度， 业绩承诺与补偿措施.........................................13五、 本立财务顾问不承担任何责任。本立财务顾问已按照规定履行尽职义务，材料由交易各方提供，本次交易对上市公司盈利能力和财务状况的影响................131六、 持续发展能力、 误导陈述或者重大遗漏；4、相关的违约责任是否切实有效的核查138八、交易标的介绍...............................................70四、 5、本次交易拟购买资产交割前航通智能将变更为有限责任公司，有充分理由确信上市公司委托立财务顾问出具意见的发行股份及支付现金购买资产方案符合法律、其他事项.................................................16别风险提示.......................................................17一、对拟购买资产的股东及其关联方、电子口岸无纸化签约
